本文來自前瞻網(wǎng)（t.qianzhan.com），作者Emma Chou。
許久未有動靜的網(wǎng)約車行業(yè)，近日一則爆料又火熱起來。有消息稱多名滴滴員工入職曹操出行，最重磅的要數(shù)曾在滴滴專車事業(yè)部擔(dān)任總經(jīng)理，負(fù)責(zé)代駕、專車和區(qū)域網(wǎng)約車業(yè)務(wù)的龔昕擔(dān)任曹操出行CEO，外界瘋傳滴滴此舉意在并購曹操出行，借殼重生。
不出所料，這一消息很快被雙方否認(rèn)了。但也不怪外界如此解讀，“并購”這2字深深刻在滴滴出行的基因里，左手燒錢搞補(bǔ)貼，右手?jǐn)U張搞兼并，從吞掉快的打車到“Uber屠夫”，滴滴坐穩(wěn)網(wǎng)約車行業(yè)“頭把交椅”的路程，也書寫了互聯(lián)網(wǎng)半部燒錢擴(kuò)張史。
然而，“時來天地皆同力，運去英雄不自由”，曾經(jīng)風(fēng)光無限的滴滴在閃電式上市后，也開啟了閃電式下墜，幾十家后起者虎視眈眈。
滴滴下架，網(wǎng)約車重回“戰(zhàn)國時代”
2021年7月，滴滴走到了命運的分岔口，網(wǎng)信辦開啟調(diào)查、從各大應(yīng)用市場下架、暫停新用戶注冊，至今已超過8個月，重見天日遙遙無期。
互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)信奉叢林法則，向來弱肉強(qiáng)食，但凡露出一絲頹勢，立馬群起而攻之，空氣里都充斥著血腥味道。
T3出行毫不避諱野心，率先發(fā)起攻擊，稱這是“千載難逢的發(fā)展機(jī)遇”，“大干一個月，007！”“全員開啟戰(zhàn)斗模式”、“連開15城，日均單量突破百萬”；美團(tuán)打車迅速上線新版本，“新用戶打車低至1元，100元打車券免費領(lǐng)取”，新司機(jī)首周1000元大禮；高德推出注冊即送5000元；首汽約車“補(bǔ)貼1億招募司機(jī)”；曹操出行“拉新人得現(xiàn)金，最高提現(xiàn)60元”……
一通熟悉的燒錢補(bǔ)貼操作下來，曹操出行訂單需求量創(chuàng)下歷史新高，是2020年同期的150%、神州專車訂單量環(huán)比上漲了21%、享道出行上漲約23%、高德打車下載量迎來三個月里的最高值，單日達(dá)到16w+下載量、T3出行2021年8月訂單量較上月相比，增幅為66.8%。
反饋到消費者和司機(jī)身上，則是一夜夢回10年前，社交平臺上，消費者頻頻驚呼太便宜了吧，曬單“1分錢坐車”，司機(jī)一天收入上千元，輕松月入2萬元。
除了這些頭部平臺訂單激增外，網(wǎng)約車平臺數(shù)量也大幅上升。根據(jù)交通運輸部全國網(wǎng)約車監(jiān)管信息交互平臺統(tǒng)計，截至2022年2月28日，全國共有263家網(wǎng)約車平臺公司取得經(jīng)營許可，較2021年同期新增41家，較2021年7月新增22家。
資本市場上，網(wǎng)約車行業(yè)掀起新一輪融資熱潮。IT桔子數(shù)據(jù)顯示，自從2021年7月滴滴下架以來，已有曹操出行、T3出行、如祺出行、大眾出行等多家網(wǎng)約車平臺獲得新一輪融資。其中，僅曹操出行、T3出行兩家平臺的融資額就超過百億元。
（補(bǔ)充：2021年11月17日大眾出行獲4000萬人民幣戰(zhàn)略投資，投資方為阿里巴巴；2021年12月如祺出行獲得逾10億元人民幣戰(zhàn)略投資，投資方為文遠(yuǎn)知行）
一句話，“趁你病，要你命”！
網(wǎng)約車行業(yè)沒有護(hù)城河，誰都能擠進(jìn)來？
巴菲特曾經(jīng)說過，衡量一個企業(yè)是否偉大的首要標(biāo)準(zhǔn)是是否有“護(hù)城河”。滴滴下架后，一批新的網(wǎng)約車平臺迅速涌現(xiàn)，似乎驗證了一個行業(yè)共識——網(wǎng)約車行業(yè)沒有護(hù)城河。
首先，網(wǎng)約車屬于服務(wù)分散型行業(yè)，進(jìn)入門檻低，網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)依賴規(guī)模效應(yīng)實現(xiàn)，每到一個新城市開辟市場都是從0到1，具備規(guī)模不經(jīng)濟(jì)特征，無法自然裂變增長。這就導(dǎo)致即便滴滴一家獨大，但根基不牢，每一個城市都有被“奇襲”的可能。
其次，網(wǎng)約車功能單一，服務(wù)嚴(yán)重同質(zhì)化，無論是拼車、快車還是專車，提供的服務(wù)本質(zhì)上與傳統(tǒng)出租車相差無幾，而且價格透明，導(dǎo)致可替代性強(qiáng)，司機(jī)和乘客忠誠度低，往往是誰家補(bǔ)貼高就倒向誰家。
第三，網(wǎng)約車行業(yè)經(jīng)過十多年的發(fā)展，已經(jīng)從增量市場進(jìn)入存量市場，出行干網(wǎng)約車的人一直在增加，但乘客卻沒跟上，乘客訂單量有限，只能行業(yè)內(nèi)卷。
根據(jù)中國互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)信息中心(CNNIC)的統(tǒng)計，截至到2020年底，我國網(wǎng)約車用戶規(guī)模為3.65億，較2020年上半年增加0.25億，占網(wǎng)民整體的36.9%。再往前看，這一數(shù)字其實在2019年6月達(dá)到4.04億人后，呈現(xiàn)下滑趨勢。
網(wǎng)約車行業(yè)沒有護(hù)城河，恰逢龍頭老大吃癟，后起者伺機(jī)上位，行業(yè)會重新洗牌嗎？
需要明確的是，短時間內(nèi)其他網(wǎng)約車平臺確實會迎來一波發(fā)展機(jī)遇，如前文所述，在滴滴遭遇7月下架風(fēng)波后，曹操出行、T3出行、神州專車等訂單量暴漲，而滴滴8月份訂單量較上月相比銳減21.1%，看起來照此下去，瓜分滴滴份額指日可待。
但財報顯示，滴滴國內(nèi)出行訂單量從2021年Q2季度的25.7億單，下滑至Q3季度23.6億單，減少2.1億單、日均233萬單，也就是說，曹操出行、T3出行、美團(tuán)打車等一頓操作猛如虎，只是爭搶每天200多萬單，對滴滴傷害性幾乎為0，等同撓癢癢。
（數(shù)據(jù)來源：滴滴財報）
所以，網(wǎng)約車行業(yè)看似沒有護(hù)城河，但支撐其的邏輯其實隱藏在冰山之下更深層次中，等到一頭扎進(jìn)去，才發(fā)現(xiàn)深不可測，即使在互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)憑借外賣業(yè)務(wù)走上巔峰的美團(tuán)，也在打車業(yè)務(wù)觸礁了。
成立于2012年的滴滴，經(jīng)過23輪累計融資總額超200億美元，補(bǔ)貼大戰(zhàn)中，一天最多燒錢4000萬，十年耕耘，一手打造的用戶體驗已經(jīng)形成一道無形壁壘，牢牢卡住網(wǎng)約車大門。結(jié)果就是，兜兜轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)多個平臺，司機(jī)、乘客不會輕易舍棄滴滴。
具體從司機(jī)一方來看，綜合多個報道，司機(jī)普遍是來者不拒型，常常是滴滴、美團(tuán)打車、曹操出行、T3等一手抓，備用四、五個手機(jī)，哪個平臺來單子，就接哪個平臺的單。
開滴滴多年的許師傅表示，“之前上過曹操出行，從App來的單只有兩成，大部分還是從高德打車這種來的；接單還得等，花小豬和滴滴的單子多點，基本不用等。”
有的是被迫離開型，因為滴滴要求變得嚴(yán)格，服務(wù)分太低接不到單不得不離開滴滴，且考慮到滴滴當(dāng)前的情況，流水一周一結(jié)，擔(dān)憂無法提現(xiàn)。
也有司機(jī)各個平臺轉(zhuǎn)了一圈，發(fā)現(xiàn)除了剛開始激勵新人時優(yōu)惠多，但實際傭金與滴滴差別并不大，而滴滴如果一段時間沒開，重新回到滴滴還會有回歸獎勵。
此外，司機(jī)更換平臺流程并不簡單，會涉及相關(guān)保障、考試、準(zhǔn)入規(guī)則，考慮到成本，有時會勸退一部分司機(jī)。有司機(jī)吐槽獎勵流程和平臺懲罰規(guī)則繁復(fù)，“看廣告以為是來解放我們，結(jié)果一用還是黃鼠狼”。
從乘客一方來看，與司機(jī)一樣，也是哪個優(yōu)惠力度大就用哪個。雖然有新平臺不斷涌入，仍存在覆蓋面不足問題。數(shù)據(jù)顯示，截止2022年2月初，曹操出行上線北京、上海、廣州、深圳、杭州、成都等全國62座城市；T3出行最初僅在6座城市運營，如今已進(jìn)駐40座城市，作為對比，滴滴覆蓋全國400多個城市，其實力不言自明。
一些乘客發(fā)現(xiàn)，出行高峰期排隊上百人，等待時間超半個小時。有乘客在輾轉(zhuǎn)四個高補(bǔ)貼平臺，都沒有司機(jī)接單，或者等待許久終于接單了，但接單司機(jī)距離10分鐘以上路程，最終表示“滴滴響應(yīng)的速度明顯比其他平臺快且接單距離更合理”。
還有一些乘客發(fā)現(xiàn)，高德、美團(tuán)等打車平臺自帶的導(dǎo)航系統(tǒng)不夠精準(zhǔn)，經(jīng)常出現(xiàn)隔一條街的情況，而司機(jī)的服務(wù)良莠不齊，想投訴卻找不到客服。這些因素都導(dǎo)致乘客最終回到滴滴。
既然網(wǎng)約車行業(yè)最為核心的司機(jī)、乘客都離不開滴滴，那滴滴是不是就高枕無憂了？
滴滴雖然守住了基本盤，但依舊陷入進(jìn)退兩難境地，首當(dāng)其沖的就是盈利問題。根據(jù)滴滴招股書，2018年、2019年及2020年，滴滴營業(yè)收入分別為1353億元、1548億元和1417億元，2021年Q1季度為422億元。其中國內(nèi)出行業(yè)務(wù)是滴滴的核心業(yè)務(wù)，其收入占比在90%以上。
2018年、2019年及2020年，滴滴分別凈虧損150億元、97億元及106億元。在2021年Q1季度，滴滴首次錄得季度盈利，凈盈利55億元，但這是屬于投資收益，并非是出行業(yè)務(wù)盈利。
即使是在滴滴一家獨大的情況下，無法單純用漲價、提高抽成來增收，而滴滴要想保持頭部優(yōu)勢，又必須燒錢維持規(guī)模，掉入虧損陷阱。
另外，網(wǎng)約車行業(yè)進(jìn)入強(qiáng)監(jiān)管時代，而滴滴的訂單合規(guī)率堪稱“災(zāi)難”。據(jù)全國網(wǎng)約車監(jiān)管信息交互平臺統(tǒng)計，2022年2月，訂單量超過30萬單的網(wǎng)約車平臺共16家，其中訂單合規(guī)率最高的是享道出行，滴滴出行和花小豬出行墊底。這也給了享道出行、T3等彎道超車的機(jī)會。
破局之道在何方？
網(wǎng)約車發(fā)展十年來，補(bǔ)貼戰(zhàn)、規(guī)模戰(zhàn)，互聯(lián)網(wǎng)屢戰(zhàn)屢勝的打法，顯然已經(jīng)行不通了，如何生存下去，是擺在一眾網(wǎng)約車平臺面前的難題。
合規(guī)率常年第一的享道出行CEO吳冰在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》采訪時表示，“出行領(lǐng)域不能只將訂單量和市場份額作為目標(biāo)，出行行業(yè)的賽道足夠長，而且是剛性需求，企業(yè)需要思考未來業(yè)務(wù)的發(fā)展模式。”
有車企背景的平臺已經(jīng)開始構(gòu)思為網(wǎng)約車打造“金盔甲”，意在賦予網(wǎng)約車智能化、網(wǎng)絡(luò)化、綠色化、合規(guī)化、服務(wù)精細(xì)化，形成一道技術(shù)護(hù)城河。
此次熱搜中的“緋聞主角”曹操出行辟謠時則透露了一個信號，“曹操出行無任何與此相關(guān)的意向或舉動。本月曹操出行會有新的業(yè)務(wù)發(fā)展動作落地。”到底是什么樣的新業(yè)務(wù)，值得期待。
參考資料：
前瞻產(chǎn)業(yè)研究院《2022-2027年中國網(wǎng)約車行業(yè)商業(yè)模式創(chuàng)新與投資機(jī)會深度研究報告》
證券時報《“網(wǎng)約車=滴滴”時代已去，263家平臺激戰(zhàn)網(wǎng)約車市場，聚合打車受追捧，司機(jī)多個平臺搶單，頻繁換有利可圖》
遠(yuǎn)川研究所《滴滴裁員：勝利者一無所獲》
光子星球《滴滴禁閉百日：司機(jī)、用戶與暗戰(zhàn)》
每日經(jīng)濟(jì)新聞《享道出行獲5億元融資CEO吳冰：出行行業(yè)不應(yīng)只追逐訂單量，技術(shù)將成為未來“護(hù)城河”》
