本文來自微信公眾號“半導體行業(yè)觀察”。
在看完分析師對整個電子市場的判斷以后，我們認為，芯片行業(yè)，終于等來了春天。
經(jīng)歷了2021年末疫情后的低迷之后，電子設備的產(chǎn)量終于呈現(xiàn)上升趨勢。根據(jù)IDC的數(shù)據(jù)，2021年第三季度智能手機出貨量與去年同期相比出現(xiàn)負增長，為-6%。2022年第四季度跌幅觸及-18%的低點。此后，智能手機一直在復蘇。IDC數(shù)據(jù)尚未公布，但Canalys預計2023年第三季度智能手機出貨量同比僅下降1%。2022年第四季度的出貨量應遵循第三季度出貨量增長的典型模式，這將導致同比中個位數(shù)的增長。IDC 8月份預測預計2023年全年智能手機出貨量將下降4.7%。
個人電腦也呈上升趨勢。IDC估計2023年第三季度全球PC出貨量同比下降7.6%，較2023年第一季度同比下降29%的低點大幅改善。同樣，根據(jù)第四季度與第三季度的典型趨勢，與2022年第四季度相比，2023年第四季度的PC出貨量應會增長中高個位數(shù)。IDC在8月份的PC預測是2023年全年下降14%。IDC的預測可能會根據(jù)2023年第三季度的數(shù)據(jù)上調(diào)。
作為最大的電子設備生產(chǎn)國，中國是了解趨勢的關鍵。2023年8月的數(shù)據(jù)顯示，以本幣（人民幣）計算的中國三個月平均電子產(chǎn)品產(chǎn)量同比增長2.6%，為八個月來的最高增幅。有限的智能手機產(chǎn)量數(shù)據(jù)顯示，2023年8月三個月平均銷量較上年同期小幅下降0.6%，較2023年3月下降11.6%大幅改善。
中國個人電腦產(chǎn)量依然疲弱，2023年8月三個月平均產(chǎn)量較去年同期下降17%。八月是連續(xù)第十二個月出現(xiàn)兩位數(shù)下降。然而，幾家主要個人電腦制造商正在將部分個人電腦生產(chǎn)轉(zhuǎn)移出中國。在全球四大PC供應商中，排名第一的聯(lián)想位于中國，而排名第二至第四的（惠普、戴爾和蘋果）則位于美國。
據(jù)日經(jīng)亞洲2023年7月報道，惠普計劃轉(zhuǎn)移其大部分筆記本電腦生產(chǎn)從中國出口至墨西哥、泰國和越南。到2023年，中國以外的產(chǎn)量可能會增加500萬臺，接近惠普個人電腦總量的10%。2033年1月，PCMag報道稱，到2025年，戴爾可能會將50%的PC生產(chǎn)從中國轉(zhuǎn)移出去。同樣在1月，福布斯稱蘋果計劃將MacBook PC的大部分生產(chǎn)從中國轉(zhuǎn)移到越南。這些舉措主要是由于新冠肺炎(COVID-19)大流行的影響以及中美貿(mào)易緊張局勢加劇。盡管這些生產(chǎn)轉(zhuǎn)移仍在繼續(xù)，但中國的個人電腦生產(chǎn)數(shù)據(jù)依然能成為全球個人電腦趨勢的可靠指標。
亞洲主要國家以當?shù)刎泿庞嬎愕碾娮赢a(chǎn)品產(chǎn)量主要呈上升趨勢。如前所述，中國8月份三個月平均電子產(chǎn)品產(chǎn)量同比增長2.6%。中國臺灣8月份產(chǎn)量增長9%，是八個月來最強勁的增長。9月份，越南產(chǎn)量增長0.6%，好于連續(xù)七個月同比下降。韓國公布8月份下降6%，但較前三個月的兩位數(shù)下降有所改善。日本8月份產(chǎn)量健康增長6.8%，但較前三個月的兩位數(shù)增長有所放緩。
美國和歐洲的電子產(chǎn)品生產(chǎn)總體呈放緩增長趨勢。美國8月份三個月平均產(chǎn)量較去年同期增長1.2%。這是自2022年11月達到峰值8.1%以來，連續(xù)第九個月增長放緩。歐盟27個國家(EU 27)報告7月份產(chǎn)量增長2.2%，延續(xù)了7個月的個位數(shù)增長趨勢。2022年5月至11月將實現(xiàn)兩位數(shù)增長。英國產(chǎn)量增長在前13個月的7%至17%范圍內(nèi)增長后，8月放緩至1.1%。與亞洲相比，美國和歐洲制造的電子設備類型存在差異，這在一定程度上導致了生產(chǎn)趨勢的差異。亞洲國家主要生產(chǎn)智能手機、個人電腦、電視和其他消費電子設備。美國和歐洲的生產(chǎn)更側(cè)重于銷售給企業(yè)的電子設備，例如企業(yè)計算、數(shù)據(jù)中心、通信基礎設施和工業(yè)電子產(chǎn)品。
基于上述趨勢，電子和半導體市場有望在2024年實現(xiàn)穩(wěn)健增長。
