本文來(lái)自微信公眾號(hào)“科技資本論”，作者/盧愛(ài)芳。
10月25日，微軟和谷歌同時(shí)發(fā)布季度財(cái)報(bào)（注：2023年6-9月為谷歌三季報(bào)和微軟2024財(cái)年一季報(bào)）。
微軟營(yíng)收565.17億美元，同比增長(zhǎng)12.76%；凈利潤(rùn)222.91億美元，同比增長(zhǎng)26.97%；而谷歌營(yíng)收766.93億美元，同比增長(zhǎng)11%；凈利潤(rùn)196.89億美元，同比增長(zhǎng)41.55%。
看上去都很不錯(cuò)吧，但微軟盤(pán)后大漲近4%，而谷歌卻大跌近6%。主要原因是資本市場(chǎng)認(rèn)為，谷歌云的增速已經(jīng)開(kāi)始放緩。三季度，谷歌云收入84.1億美元，同比增長(zhǎng)22%。跟過(guò)去相比，增速明顯下滑。
但在我看來(lái)，谷歌云增速放緩是合理的。2020年130.59億美元，2021年192.06億美元，到2022年262.8億美元，光看疫情這幾年，谷歌云的增速高達(dá)47%、37%。高速增長(zhǎng)了這么久，加上今年全球經(jīng)濟(jì)下行，如今增速放緩是情理之中。
直到去年，云業(yè)務(wù)占谷歌總營(yíng)收的比重還沒(méi)有達(dá)到10%。云之于谷歌，就如搜索之于微軟，雖然增長(zhǎng)很快，但對(duì)公司總營(yíng)收的貢獻(xiàn)很有限，也影響不了公司的基本面。
真正影響這兩家公司基本面的是AI，我認(rèn)為這才是當(dāng)下最值得關(guān)心的問(wèn)題：2023被稱(chēng)為AI元年，科技巨頭之間展開(kāi)了一場(chǎng)AI戰(zhàn)爭(zhēng)。開(kāi)戰(zhàn)9個(gè)月以來(lái)，微軟和谷歌的AI業(yè)務(wù)進(jìn)展如何？誰(shuí)更領(lǐng)先？對(duì)各自未來(lái)的業(yè)務(wù)走勢(shì)會(huì)產(chǎn)生什么影響？
先來(lái)看微軟。今年1月向OpenAI投資100億美元后，微軟用9個(gè)月時(shí)間緊鑼密鼓地完成了全線產(chǎn)品的AI化。9月21日，微軟在官方博客發(fā)布Microsoft copilot，由GPT4支持的copilot接入了Office 365全系列，瀏覽器Edge、搜索Bing、開(kāi)發(fā)者社區(qū)Github和操作系統(tǒng)Windows 11。
Microsoft copilot的廣告詞是“人人日常的AI伴侶”，但從微軟目前的策略來(lái)看，它首要開(kāi)拓的是企業(yè)市場(chǎng)。
今年3月，微軟率先將ChatGPT支持的Copilot引入Office 365，它可在Word中寫(xiě)稿、在Excel中分析數(shù)據(jù)、在PowerPoint中設(shè)計(jì)演示文稿、對(duì)Outlook收件箱進(jìn)行分類(lèi)、匯總Teams中的會(huì)議等等。微軟稱(chēng)，經(jīng)過(guò)Visa、通用汽車(chē)、畢馬威等客戶(hù)數(shù)月的學(xué)習(xí)，Microsoft 365 Copilot將于11月1日正式面向企業(yè)客戶(hù)提供，定價(jià)是每位用戶(hù)每月30美元。
微軟還推出了Bing企業(yè)版。在企業(yè)版Bing中，聊天數(shù)據(jù)不會(huì)被保存，也不會(huì)用于訓(xùn)練模型，以確保企業(yè)數(shù)據(jù)不泄漏。Bing企業(yè)版現(xiàn)在免費(fèi)包含在Microsoft 365 E3、E5、商業(yè)標(biāo)準(zhǔn)版和商業(yè)高級(jí)版中，但未來(lái)將作為獨(dú)立產(chǎn)品提供，每位用戶(hù)每月收費(fèi)5美元。
此外，微軟為旗下的開(kāi)發(fā)者社區(qū)GitHub接入copilot提供代碼生成服務(wù)，向開(kāi)發(fā)者每月收取10美元的費(fèi)用。
針對(duì)還沒(méi)有明確盈利模式的消費(fèi)者用戶(hù)，copilot也已全面鋪開(kāi)。比如Bing除了聊天還支持DALL E-3,可以生成創(chuàng)作和渲染效果都很好的圖片；Microsoft 365 Copilot的word已經(jīng)集成了Designer，只需幾個(gè)簡(jiǎn)單的提示詞就可生成一張視覺(jué)草稿；
用Edge瀏覽器購(gòu)物，當(dāng)你詢(xún)問(wèn)有關(guān)某個(gè)商品的信息時(shí)，Bing會(huì)通過(guò)向你提問(wèn)來(lái)提供更有針對(duì)性的建議，并且?guī)湍阏页鲎顑?yōu)惠的價(jià)格。微軟稱(chēng)，在過(guò)去的12個(gè)月中，購(gòu)物者在Edge上節(jié)省了超過(guò)4 0億美元。
微軟還將copilot整合進(jìn)windows11，在他們發(fā)布的效果視頻中，用戶(hù)可以用自然語(yǔ)言要求它更改系統(tǒng)設(shè)置、歸納PDF文件的概要，制作圖片,并發(fā)送給Team的同事。Copilot還可以調(diào)用電腦中的其它應(yīng)用，比如幫你打開(kāi)Spotify播放音樂(lè)。
微軟已經(jīng)將AI滲透到自身產(chǎn)品和業(yè)務(wù)的每個(gè)角落，而且有了清晰的市場(chǎng)策略。
當(dāng)然，很多人質(zhì)疑，有哪些企業(yè)愿意為每個(gè)員工每月多花30美元？而且要在工作流中流暢地使用Copilot，是否還需要定制化的開(kāi)發(fā)，耗費(fèi)更多的投入？畢竟現(xiàn)在全球經(jīng)濟(jì)都不景氣，企業(yè)都在降本增效。
而消費(fèi)者用戶(hù)更擔(dān)心Copilot會(huì)侵犯?jìng)€(gè)人隱私。很多人表示，本來(lái)就對(duì)windows不信任，現(xiàn)在又多了個(gè)Copilot，等于給每個(gè)人都配了一個(gè)單獨(dú)分析的AI監(jiān)視器。
而對(duì)于微軟來(lái)說(shuō)，Copilot的巨大投入能否帶來(lái)相應(yīng)的回報(bào)？最近華爾街日?qǐng)?bào)有一篇文章指出，GitHub copilot雖然每個(gè)月向每個(gè)開(kāi)發(fā)者收取10美元，但微軟平均每個(gè)月在每個(gè)開(kāi)發(fā)者身上要虧損20美元，因?yàn)橛行╅_(kāi)發(fā)者每月耗費(fèi)微軟的成本超過(guò)80美元。
GitHub copilot僅是冰山一角，這種投產(chǎn)比嚴(yán)重失調(diào)的問(wèn)題有可能出現(xiàn)在其它c(diǎn)opilot業(yè)務(wù)中。今年第四季度，我們也許就能會(huì)在財(cái)報(bào)中看到。
接下來(lái)，我們?cè)倏纯垂雀?。相比之下，谷歌無(wú)論在AI的產(chǎn)品化和商業(yè)化上都慢了一拍。
去年11月30日openAI推出chatGPT，谷歌于2023年2月6日倉(cāng)促推出聊天機(jī)器人Bard，至今還顯示為“測(cè)試”狀態(tài)。
今年3月，微軟宣布Bing和Office 365推出copilot。5月，谷歌才在2023開(kāi)發(fā)者大會(huì)上宣布將搜索、郵箱、地圖等25個(gè)產(chǎn)品接入大模型PaLM2。
10月份，谷歌推出了Bard擴(kuò)展計(jì)劃，將Bard連接到Gmail、Docs和YouTube。但具體有哪些功能，還很含糊。
在商業(yè)化方面，谷歌僅針對(duì)Google Workspace商業(yè)客戶(hù)發(fā)布了Duet AI。Duet AI功能跟Office 365 copilot大同小異，可以幫用戶(hù)寫(xiě)郵件、分析數(shù)據(jù)、記錄會(huì)議內(nèi)容和生成圖片等。Duet AI還能和Google Cloud協(xié)同，為用戶(hù)提供編程等能力。Duet AI連定價(jià)都跟微軟Office 365 copilot一樣，每位用戶(hù)每月30美元。
谷歌AI的產(chǎn)品化和商業(yè)化顯得有點(diǎn)被動(dòng)，在我看來(lái)是因?yàn)?，谷歌更加?jǐn)慎。生成式AI興起后，遭遇了各種反對(duì)者的阻力。
谷歌5月份將PaLM2接入搜索推出新的搜索生成體驗(yàn)SGE，搜索結(jié)果將是AI生成的摘要。這對(duì)于眾多出版商來(lái)說(shuō)“大勢(shì)不妙”，因?yàn)槿藗冇锌赡苤豢碨GE生成的摘要，而不再打開(kāi)鏈接，這意味著出版商將因點(diǎn)擊量減少而失去廣告收入。
但各種大模型的訓(xùn)練都使用了而且將繼續(xù)使用它們提供的內(nèi)容，這讓出版商們心態(tài)失衡。7月份，美國(guó)最大的專(zhuān)業(yè)作家協(xié)會(huì)組織了一封聯(lián)合簽名信，呼吁OpenAI、Meta、微軟、谷歌、IBM和Stability AI等人工智能公司停止在未經(jīng)許可的情況下使用受版權(quán)保護(hù)的作品。
一些知名作家已經(jīng)向法院起訴openAI、Meta等公司，指控公司通過(guò)非法渠道獲取了他們的作品作為訓(xùn)練的數(shù)據(jù)集，要求賠償版權(quán)。
9月下旬，谷歌發(fā)布了一個(gè)名為Google-Extended的新工具，為出版商提供了阻止谷歌使用其內(nèi)容來(lái)訓(xùn)練AI模型的選項(xiàng)。但這只是解決了一半的問(wèn)題，出版商還是擔(dān)心自己流量下降。很多出版商表示，自己花了十多年時(shí)間來(lái)調(diào)整網(wǎng)站，以便在傳統(tǒng)的谷歌搜索中突出顯示，現(xiàn)在無(wú)力應(yīng)對(duì)新的SGE摘要。
我認(rèn)為，這樣的局面讓谷歌暫時(shí)很難對(duì)SGE進(jìn)行大規(guī)模貨幣化，這意味著AI對(duì)占谷歌近九成營(yíng)收的搜索業(yè)務(wù)暫時(shí)不會(huì)帶來(lái)什么增量。
雖然谷歌在AI的產(chǎn)品化和商業(yè)化上慢了一拍，而且它將面臨跟微軟同樣的市場(chǎng)問(wèn)題。但作為T(mén)ransformer的發(fā)明者和在大模型上的深耕，跟微軟的拿來(lái)主義相比，它的后勁和潛能明顯更大。
谷歌還有一大優(yōu)勢(shì)，其自研AI芯片TPU處于領(lǐng)先地位。谷歌2016年推出自研AI芯片TPU V1，今年8月發(fā)布了第五個(gè)版本，谷歌90%以上的AI訓(xùn)練都是通過(guò)TPU芯片完成的。
雖然谷歌現(xiàn)仍向英偉達(dá)采購(gòu)大量的GPU，通過(guò)谷歌云提供給企業(yè)客戶(hù)，但TPU也已經(jīng)加入Google Cloud，這樣的算力解決方案已經(jīng)被LG、Salesforce等企業(yè)采用。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，TPU將給谷歌AI帶來(lái)巨大的算力成本優(yōu)勢(shì)。
而微軟據(jù)說(shuō)將在今年11月的開(kāi)發(fā)者大會(huì)發(fā)布首款自研AI芯片，比谷歌落后了好幾代。
